Vilken vecka. Först en Democratic Sweep i mellanårsvalet, sen Nasdaq ner 6,4 procent på en dag, och till sist en Jensen-skandal som ingen hade på bingobrickan. Vi går igenom veckan som skakade AI-traden: vad marknaden faktiskt prisar in och var den kan ha överreagerat.
Vi pratar om varför torsdagens fall mest drabbade en sektor och inte var en total krasch, och varför Nasdaq 100 nu har det lägsta framåtblickande P/E-talet sedan covid-botten. Vi går igenom Nvidia-affären: den politiska skadan för Jensen Huang, Kinaexponeringen (cirka 10 procent av omsättningen enligt en ny analys) och varför rapporten den 17 november och utfrågningen dagen efter blir viktigare än någonsin. Vi frågar oss också om Kinas AI-genombrott egentligen bygger på smart algoritmeffektivitet ovanpå amerikanska chip.
Dessutom: belåning, margin calls och varför de tio bästa börsdagarna oftast kommer direkt efter de värsta. Vi tittar på svagare amerikanska konsumenter som går över till egna märkesvaror, och på KPI-siffran som gör en räntehöjning i december i princip given och skickar tioårsräntan över 5 procent. Och så den stora frågan: blir det tvärnit för datacenterbyggandet? Vi menar att det handlar om en utrensning, inte en dödsstöt, och att vallgraven för de stora aktörerna blir ännu djupare.
Innehåll
Inget i avsnittet är investeringsrådgivning. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning, och du kan förlora hela eller delar av det investerade kapitalet.
","author_name":"Nicklas Andersson"}